بیت‌کوین در آستانه جهش؛ واکنش بازارهای جهانی به تحولات ونزوئلا می‌تواند مسیر BTC را تغییر دهد

این وضعیت در شرایطی رقم خورد که بازارهای مالی سنتی هنوز به‌طور کامل واکنش خود را نسبت به تحولات اخیر میان ایالات متحده و ونزوئلا نشان نداده‌اند و فعالان بازار انتظار دارند با بازگشایی معاملات در بازارهای جهانی، موجی از نوسانات به دارایی‌های ریسکی از جمله ارزهای دیجیتال سرایت کند.

داده‌های معاملاتی نشان می‌دهد بیت‌کوین در تعطیلات آخر هفته توانست رشدی نزدیک به ۲ درصد را تجربه کند و در بالای سطح ۹۱ هزار دلار تثبیت شود. این رشد اگرچه از نظر عددی محدود به نظر می‌رسد، اما از منظر روانی اهمیت زیادی دارد، چرا که نشان می‌دهد خریداران همچنان تمایل دارند قیمت را در محدوده‌های بالاتر حفظ کنند.

تمرکز بازار بر محدوده‌های حساس نقدینگی

تحلیل‌های مبتنی بر داده‌های دفتر سفارش‌ها و نقشه‌های نقدینگی نشان می‌دهد که در حال حاضر مهم‌ترین خوشه نقدینگی در محدوده زیر قیمت‌های فعلی، حوالی ۸۸ هزار دلار قرار دارد. این سطح به‌عنوان یکی از نقاط بالقوه جذب نقدینگی شناخته می‌شود و در صورت بروز اصلاح قیمتی، می‌تواند نقش حمایت کوتاه‌مدت را ایفا کند. در مقابل، محدوده ۹۲ هزار دلار به‌عنوان مهم‌ترین مقاومت فعلی مطرح است؛ سطحی که برای مدت قابل‌توجهی سقف دامنه نوسان بازار را تشکیل داده و عبور از آن می‌تواند نشانه‌ای از آغاز یک فاز جدید صعودی باشد.

بررسی عمق بازار نشان می‌دهد در صورت عبور قیمت از محدوده ۹۵ هزار دلار، فضای عرضه به‌طور محسوسی کاهش می‌یابد؛ موضوعی که می‌تواند زمینه را برای حرکت سریع‌تر قیمت به سمت سطوح بالاتر، حتی محدوده‌های روانی نزدیک به ۱۰۰ هزار دلار، فراهم کند. همین ساختار بازار باعث شده بسیاری از معامله‌گران کوتاه‌مدت، عبور از این مقاومت‌ها را به‌عنوان سیگنال بالقوه برای ورود سرمایه‌های جدید در نظر بگیرند.

از سوی دیگر، در هفته‌های اخیر الگوی رفتاری قیمت بیت‌کوین بارها به‌گونه‌ای بوده که با نزدیک شدن به بسته‌شدن کندل‌های هفتگی، نوساناتی موسوم به «فیک‌اوت» یا شکست‌های کاذب در هر دو جهت شکل گرفته است. در این شرایط، بازار ابتدا با تحریک نقدینگی و فعال‌سازی حد ضررها حرکت می‌کند، اما در نهایت در همان محدوده قبلی باقی می‌ماند. برخی تحلیلگران معتقدند این فاز فشرده ممکن است به پایان خود نزدیک شده باشد، چرا که نشانه‌هایی از خروج قیمت از الگوهای تکنیکالی محدودکننده در تایم‌فریم‌های کوتاه‌مدت مشاهده می‌شود.

پیوند تحولات ژئوپلیتیک با بازار رمزارزها

هم‌زمان با تحرکات قیمتی بیت‌کوین، توجه فعالان بازار به تحولات ژئوپلیتیک در آمریکای لاتین معطوف شده است. ونزوئلا به‌عنوان کشوری با ذخایر عظیم نفت و همچنین بزرگ‌ترین ذخایر طلای آمریکای لاتین، نقشی فراتر از مرزهای منطقه‌ای در بازارهای جهانی ایفا می‌کند. رویدادهای اخیر پیرامون این کشور، نگرانی‌هایی را درباره تأثیرات احتمالی بر قیمت نفت، طلا و به‌طور کلی دارایی‌های ریسکی ایجاد کرده است.

برخی تحلیلگران اقتصادی بر این باورند که فشارهای احتمالی بر بازار طلا می‌تواند به نفع دارایی‌های دیجیتال تمام شود. ونزوئلا با در اختیار داشتن بیش از ۱۶۰ تن ذخایر طلا، بازیگری مهم در این بازار به‌شمار می‌رود و هرگونه تغییر در سیاست‌ها یا عرضه این ذخایر می‌تواند تعادل بازار جهانی طلا را بر هم بزند. در شرایطی که طلا طی ماه‌های اخیر با افت نسبی همراه بوده، رمزارزها به‌ویژه بیت‌کوین توانسته‌اند بخشی از جذابیت خود را نزد سرمایه‌گذاران بازیابند.

در این میان، برخی تحلیلگران فنی به نشانه‌های بهبود موقعیت بیت‌کوین در برابر طلا اشاره می‌کنند. شاخص‌های قدرت نسبی در تایم‌فریم‌های هفتگی به سطوحی بازگشته که از پایان بازار نزولی سال ۲۰۲۲ مشاهده نشده بود. این موضوع می‌تواند نشان‌دهنده شکل‌گیری یک واگرایی صعودی بالقوه باشد که در صورت تأیید، به معنای افزایش تمایل سرمایه‌گذاران به بیت‌کوین در مقایسه با فلزات گران‌بها خواهد بود.

چشم‌انداز کوتاه‌مدت بیت‌کوین

در مجموع، بیت‌کوین در نقطه‌ای حساس از نظر تکنیکال و بنیادی قرار گرفته است. از یک‌سو، ساختار بازار نشان می‌دهد که عبور از مقاومت‌های کلیدی می‌تواند به یک حرکت شتاب‌دار صعودی منجر شود و از سوی دیگر، تحولات ژئوپلیتیک و واکنش بازارهای مالی سنتی ممکن است نوسانات شدیدی را در کوتاه‌مدت رقم بزند. معامله‌گران حرفه‌ای اکنون بیش از هر زمان دیگری چشم به بازگشایی بازارهای جهانی دوخته‌اند تا مشخص شود سرمایه‌های بزرگ چگونه به تحولات اخیر واکنش نشان خواهند داد.

با توجه به هم‌زمانی نشانه‌های تکنیکال مثبت و عوامل بنیادی بالقوه اثرگذار، بسیاری از فعالان بازار معتقدند هفته‌های پیش رو می‌تواند تعیین‌کننده مسیر میان‌مدت بیت‌کوین باشد؛ مسیری که شاید آغازگر یک موج جدید صعودی یا دست‌کم خروج از فاز فرسایشی فعلی باشد.